Have a question?
Message sent Close

Morning Call – 04 Mar 2024

Market

Indonesia | IHSG

Rilis Data Inflasi, IHSG Catat Koreksi

IHSG melemah tipis sebesar 0.02% ke level 7,316. IHSG sempat anjlok pada sesi pertama namun akhirnya rebound meskipun tetap berada di zona merah ditengah rilis data inflasi yang catat kenaikan. 

Value transaksi bursa saham mencatatkan rekor senilai Rp 10.76 Triliun dan Frekuensi transaksi sebanyak 1.23 juta kali.

⬆️  JCI Laggard

  1. TLKM 3,920 -2.0%
  2. GOTO 69 -2.8%
  3. BBNI 5,900 -1.7%

Kawasan Asia

Bursa Asia mayoritas menguat. Nikkei 225 Tokyo melonjak 1.9%. Tingkat pengangguran di Jepang turun menjadi 2.4% pada bulan Januari. 

Sementara itu Indeks Shanghai Composite bertambah 0.3% menjadi 3,024.53. Aktivitas manufaktur Tiongkok mengalami kontraksi selama lima bulan berturut-turut di bulan Februari dengan angka 49.1.

 

  1. Nikkei 39,911 1.9%
  2. Hangseng 16,589 0.5%
  3. Shanghai 3,027 0.4%

Kawasan Amerika Serikat

Wall Street menguat pada Jumat (1/3/2024) dengan indeks S&P 500 dan Nasdaq berakhir menguat.


Wall Street menguat seiring berlanjutnya reli saham sektor teknologi berkat antusiasme para investor terhadap perkembangan AI dan sentimen positif dari turunnya imbal hasil obligasi AS.

Movers IHSG

Sektor Rotasi

Makro dan Industri

➡ Faktor Domestik:

  • BPS mencatat inflasi pada Februari 2024 mencapai 0.37% mom atau 2.75% yoy. Kenaikan harga beras menjadi penyumbang utama inflasi Februari 2024. 
  • Index (PMI) Manufaktur Indonesia pada Februari 2024 berada di level 52.7. Kondisi ini mencerminkan ekonomi yang masih ekspansif.

➡ Faktor Global:

  • PMI Manufaktur AS turun menjadi 47.8 pada bulan Februari 2024 dari 49.1 pada bulan sebelumnya.
  • Para pengambil kebijakan di The Fed kemungkinan besar akan menunggu waktu yang tepat sambil mereka yakin bahwa inflasi akan bergerak secara berkelanjutan menuju angka 2%.

Makro & Industri

Inflasi Tahunan Indonesia

Makro & Industri

PMI Manufaktur Indonesia

Komoditas

Minyak Mentah

Minyak mentah, OPEC+ akan mempertimbangkan untuk memperpanjang pengurangan produksi sukarela.

Harga minyak naik 2% pada hari Jumat dan membukukan kenaikan mingguan karena para pedagang menunggu keputusan OPEC+ mengenai perjanjian pasokan untuk kuartal kedua, selain itu pasar juga mempertimbangkan data ekonomi baru AS, Eropa, dan Tiongkok.

Berita Emiten

  • BWPT mencatatkan laba periode berjalan sebesar Rp177.02 miliar sepanjang 2023. Angka ini naik 10 kali lipat jika dibandingkan 2022 yang meraup laba Rp17.47 miliar.

  • INCO Kementerian ESDM menyebut rencana investasi pabrik HPAL Blok Pomalaa masuk ke dalam perjanjian konversi kontrak IUPK PT Vale Indonesia (INCO).

  • ELSA menganggarkan belanja modal atau capex sebesar Rp526 miliar sepanjang 2024.

Rekap Saham

01 Maret 2024

Daily

  • 🟢 BFIN HOLD, Entry 1,320(28Feb), menyentuh TP1 (1,380), TP 1,380-1,435, Closing price 1,375 Floating Profit 4,16%🚀
  • 🔴 TLKM HOLD, Entry 3,950(29Feb), TP 4,050-4,150, Closing price 3,920 Floating Loss 0,75%
  • 🟢 JPFA HOLD, Entry 1,140(27Feb), melewati TP1(1,185), TP 1,180-1,220, Closing price 1,170 Floating Profit 2,63%
  • ✅EXCL melewati TP2 (2,640), TP 2,450-2,520, Closing price 2,560 atau saham menguat 7.56%

Weekly

  • 🔴 SILO CUT LOSS, Entry 2,360(28Feb), mengenai batas SL (2,290), Closing price 2,310 Loss 2,11%
  • 🟢 CTRA HOLD, Entry 1,255(22Feb), melewati TP1(1,325), TP 1,300-1,350. Closing price 1,320 Floating Profit 5,17%🚀

Daily | Sim Call

BFIN: HOLD

Mengenai Emiten:
  • BFI Finance Indonesia (BFIN) menargetkan pertumbuhan laba double digit di angka 15%-20% tahun ini.
  • (BFIN) sepanjang 2023 hanya membukukan laba bersih Rp1,64 triliun atau menurun 9,39 persen (y-o-y).
Last price : 1,375
Target price : 1,380 – 1,435
Entry price : 1,320 (28Feb)
Stop Loss : 1,275

Strategi:

BFIN, bertahan diatas Resistance 1,360, berpeluang melanjutkan penguatan dengan mencoba Resistance 1,400 dan next Resistance 1,435. Namun, bila BFIN, breakdown Resistance 1,360, berkemungkinan menguji Support 1,335 dan next Support 1,320. Baiknya batasin resiko bila BFIN melemah dibawah Support MA20 (1,285). Indikator Rsi mengindikasikan pola Downtrend.

Daily | Sim Call

TLKM: AVERAGE DOWN

Mengenai Emiten:
  •  TLKM mempertahankan target pertumbuhan low to middle single digit hingga tahun depan.
Last price : 3,920
Target price : 4,030 – 4,100
Entry price : 3,830 – 3,870
Stop Loss : 3,760

Strategi:

TLKM, bertahan pada MA100 (3,920), berpeluang mencoba Resistance MA50 (3,980) dan next Resistance MA20 (4,030). Namun, bila TLKM breakdown MA100 (3,920), berkemungkinan menguji Support 3,870 dan next Support 3,830. Baiknya batasi resiko bila TLKM melemah di bawah Support 3,780. Indikator Stoc osc mengindikasikan pola Oversold.

Daily | Sim Call

JPFA: HOLD

Mengenai Emiten:
  • JPFA melalui anak usahanya, PT Ciomas Adisatwa (Ciomas) kembali mencatatkan ekspor ke Singapura.
Last price : 1,170
Target price : 1,180 – 1,220
Entry price : 1,140 (27Feb)
Stop Loss : 1,070

Strategi:

JPFA, breakout Resistance MA100 (1,160), berpeluang mencoba Resistance 1,190 dan next Resistance 1,220. Namun, bila JPFA breakdown Resistance MA100 (1,160), berkemungkinan menguji Support MA50 (1,130) dan next Support 1,100. Baiknya batasin resiko bila JPFA melemah dibawah Support 1,080. Indikator Rsi mengindikasikan pola Uptrend.

Daily | Sim Call

JSMR: SPECULATIVE BUY

Mengenai Emiten:
  • Kinerja JSMR bakal terdongkrak penyesuaian tarif dan kehadiran jalan tol baru.
Last price : 5,500
Target price : 5,650 – 5,850
Entry price : 5,200 – 5,525
Stop Loss : 5,000

Strategi:

JSMR, bertahan pada Resistance 5,500, berpeluang mencoba Resistance 5,650 dan next Resistance 5,850. Namun, bila JSMR breakdown Resistance 5,500, berkemungkinan menguji Support 5,400 dan next Support 5,200. Batasin resiko bila JSMR bergerak melemah dibawah Support 5,050. Indikator Rsi mengindikasikan pola Uptrend.

Weekly | Sim Call

ADMR: BUY ON WEAKNESS

Mengenai Emiten:
  • ADMR per 31 Desember 2023 membukukan laba USD441.02 juta. Menanjak 32% dari periode sama tahun sebelumnya senilai USD332.21 juta. 
Last price : 1,490
Target price : 1,520 – 1,600
Entry price : 1,410 – 1,460
Stop Loss : 1,370

Strategi:

ADMR, menguji Support 1,490, bila bertahan berpeluang mencoba Resistance 1,520 dan next Resistance 1,570. Namun,bila ADMR breakdown Support 1,490, berkemungkinan menguji Support 1,460 dan next Support MA50 (1,410). Baiknya batasin resiko bila ADMR bergerak melemah dibawah Support 1,380. Indikator Rsi mengindikasikan pola Downtrend.

Weekly | Sim Call

CTRA: HOLD

Mengenai Emiten:
  • Stimulus properti terkait pembebasan PPn diluncurkan pemerintah pada November 2023

Last price : 1,320
Target price : 1,300 – 1,350
Entry price : 1,255 (22Feb)
Stop Loss : 1,200

Strategi:

CTRA, breakout Resistance 1,300, berpeluang mencoba Resistance 1,335 dan next Resistance 1,350. Namun,bila CTRA breakdown Resistance 1,300, berkemungkinan menguji Support 1,275 dan next Support 1,255. Baiknya batasin resiko bila CTRA bergerak melemah dibawah Support MA50 (1,215). Indikator Rsi mengindikasikan pola Uptrend.

Sinarmas’s research reports are available on our mobile apps ‘SimInvest’, the research contents are also distributed by e-mail and our official website https://www.sinarmassekuritas.co.id/riset. If any data discrepancies in this report could be the result of different on the research methodology used by Sinarmas Research Team and/or adjustments etc. The Price Information, unless otherwise stated, the price information reflects the closing price of the previous trading day.

‘This document is intended for information purposes only’. For further information please contact our number +62 21 392 5550 or fax +62 21 392 2320.

© Sinarmas Sekuritas